女孩椿（松井良彦 配音）的母亲死于重病，没有亲戚情愿收留那个悲伤的小孩，因此，椿跟随着卖花时结识的戴帽子的绅士来到了名为“赤猫座”的马戏团中，在这座破败荒凉的马戏团里进行表演的，差不多上一些或是残疾或是古怪的“异人”们，在那个地点，椿悲惨的遭到了他们的凌辱，沦为众人的奴隶，过着苦不堪言的生活。 马戏团里新来了一位能够将自己塞进狭窄玻璃瓶的侏儒魔术师，他的表演大受欢迎，专门快就令快要倒闭的马戏团赚得盆满钵满，成为了老总眼中的聚宝盆。与此同时，椿和魔术师之间也产生了懵明白的感情，然而，就在两人决定双宿双飞之时，魔术师却遇见了意外一命呜呼。
